Door COVID-19 voorgestelde maatregelen voor het onderdrukken/verwijderen van gegevens zijn waarschijnlijk schadelijker dan nuttig, constateert PERC-rapport

Uit een nieuw rapport van de Policy & Economic Research Council (PERC) blijkt dat voorgestelde maatregelen voor het onderdrukken/verwijderen van gegevens om de economische gevolgen van COVID-19 aan te pakken, de toegang tot krediet drastisch zullen verminderen als ze worden geïmplementeerd. Het rapport, getiteld "Impacts from System-Wide Suppression of Derogatory Data in Credit Reporting", simuleerde de effecten van grootschalige onderdrukking en verwijdering van negatieve kredietinformatie. 

De afgelopen 18 maanden worstelden beleidsmakers in de VS en wereldwijd met de complexe kwestie van marktsluitingen als gevolg van de noodzakelijke gezondheidszorgmaatregelen. In eigen land lijkt de relatief beperkte en gerichte reactie op kredietrapportage van de CARES-wet grotendeels succesvol te zijn geweest. Er waren echter oproepen van sommige leden van het Congres voor een regelrecht systeembreed verbod op kredietrapportage van ongunstige informatie, voor alle consumenten tijdens (en voor enige periode na) de COVID-19-crisis – een beleid dat wordt aangeduid als “onderdrukking en verwijdering .”

Terwijl de pandemie in de VS de goede kant op gaat, is het land zeker niet uit de problemen. Met 22% van de Amerikaanse bevolking die niet is gevaccineerd en met veel lagere vaccinatiepercentages wereldwijd, is er een overvloed aan kansen voor de gezondheidszorgcrisis om zijwaarts te gaan. Als dit gebeurt, kunnen wetgevers in de verleiding komen om onderdrukkings-/verwijderingsmaatregelen te nemen om consumenten te beschermen. Bovendien zijn recentelijk nauwere toepassingen van deze benadering in het Congres geïntroduceerd als amendementen op de National Defense Authorization Act (NDAA). Hoewel goed bedoeld, zoals bij de bredere maatregel, zouden beperktere toepassingen eerder schadelijk zijn voor leners dan nuttig - in dit geval militair personeel in actieve dienst.

Uit het PERC-rapport bleek dat met een breder onderdrukkings-/verwijderingsbeleid de gemiddelde kredietscores stijgen, maar niet genoeg om de gelijktijdige stijging van de cut-offscore te evenaren die door kredietverstrekkers wordt gebruikt om te beslissen welke kredietnemers moeten worden afgewezen en welke moeten worden geaccepteerd. Bijvoorbeeld, na slechts zes maanden van onderdrukking/verwijdering, stijgt de grensscore tot 699, terwijl de gemiddelde kredietscore stijgt tot slechts 693. De kloof tussen de twee wordt in de loop van de tijd groter, wat betekent dat hoe langer een onderdrukkingsbeleid van kracht is, hoe meer mensen de toegang tot betaalbaar mainstream krediet wordt ontzegd.

Het bewijs van de nieuwe studie toont ook aan dat jongere leners, leners met lagere inkomens en leners uit minderheidsgemeenschappen de grootste negatieve gevolgen zullen ondervinden. In één voorbeeld, terwijl de kredietacceptatie voor de gehele bevolking met 18% daalde, daalde het met 46% voor de jongste kredietnemers. Een ander scenario, inclusief de morele risico-impact van een beleid van onderdrukking/verwijdering, vond dat krediettoegang voor 18- tot 24-jarigen met maar liefst 90% werd verminderd. Zo'n wijdverbreide impact op één leeftijdsgroep zou waarschijnlijk een blijvend effect hebben op hun vermogen om rijkdom te genereren en activa op te bouwen - opmerkelijk omdat millennials op dit front worstelden in vergelijking met Gen-Xers en Boomers op dezelfde leeftijd. Wat inkomen betreft, daalde het met 19% voor de laagste inkomensgroep, maar 15% voor de hoogste - een verschil van 27%. Voor leden van huishoudens in blanke, niet-Spaanse meerderheidsgebieden daalde het met 17%, maar in gebieden met een zwarte meerderheid daalde het met 23%, en in gebieden met een Spaanse meerderheid daalde het met 25%. 

PERC's bijna twee decennia van onderzoek was gericht op het verantwoord gebruik van data om financiële inclusie uit te breiden. Deze studie was een voortzetting van een eerder witboek getiteld "Optellen is beter dan aftrekken: de risico's van gegevensonderdrukking en voordelen van het toevoegen van meer positieve gegevens in kredietrapportage." Het beoordeelde eerder onderzoek naar het verwijderen van gegevens en presenteerde consistente bevindingen dat het verwijderen van gegevens schadelijk is voor leners. In tegenstelling tot onderdrukking/verwijdering, heeft PERC-onderzoek aangetoond dat het toevoegen van niet-financiële betalingsgegevens aan consumentenkredietrapporten de toegang tot krediet dramatisch vergroot voor onzichtbare kredieten (voornamelijk personen met een lager inkomen, jongere en oudere Amerikanen, minderheidsgemeenschappen en immigranten).

Het rapport adviseerde om positieve (tijdige) betalingsgegevens van telecom-, kabel- en satelliet-tv en breedbandbedrijven toe te voegen aan het kredietrapportagesysteem, in plaats van negatieve (late) betalingsgegevens te verwijderen. Het opnemen van voorspellende gegevens via door de consument goedgekeurde kanalen kan ook helpen de degradatie van traditionele kredietbestandsgegevens als gevolg van de pandemie te compenseren.

PERC President en CEO Dr. Michael Turner verklaarde: “Beleidsmakers in de VS hebben een delicaat evenwicht bereikt met de bepalingen van de CARES Act, die hebben gewerkt. Maar verder blijkt uit onze studie dat ze voorzichtig moeten zijn." Dr. Turner wees op de kans dat mensen die worden uitgesloten als gevolg van onderdrukking/verwijdering, zich tot dure kredietverstrekkers zouden wenden (pandjeshuizen, betaaldagkredietverstrekkers, titelverstrekkers) om aan hun werkelijke kredietbehoeften te voldoen. "We denken dat het tijd is voor het Congres om op te treden om de opname van alternatieve gegevens in rapporten over consumentenkredieten te bevorderen", voegde Turner eraan toe.

De oprichter en president van de Society for Financial Education & Professional Development (SFE&PD), Ted Daniels, voegde toe: “Het rapport van PERC over kredietrapportage bevat uiterst nuttige informatie omdat het beschrijft hoe voorgestelde maatregelen voor het onderdrukken/verwijderen van COVID-19-gegevens de toegang tot krediet voor consumenten daadwerkelijk verminderen, met name minderheidspopulaties. Bovendien toont het PERC-rapport de noodzaak aan van eerlijke en nauwkeurige openbaarmaking van alle kredietgegevens – zoals positieve betalingsgegevens van telecom, kabel- en satelliettelevisie en breedband – in kredietrapporten.”